Análisis Ciclo de Caja

Please download to get full document.

View again

of 5
All materials on our website are shared by users. If you have any questions about copyright issues, please report us to resolve them. We are always happy to assist you.
Categories
Published
-
   Análisis de Ciclo de Caja B.G: Balance General E.O: Estado Operativo F.F= Fórmula Final 1) Datos necesarios por cada año para obtener ciclo de caja que presenta: a)Días de cuentas por cobrar:    B.G= Cuenta por cobrar el año que se está calculando y del año anterior, dividiéndolo entre 2 para obtener el valor promedio  A=  (Cuenta por cobrar 2012 –  Provisión 2012)+ (Cuenta por cobrar 2013 –  Provisión 2013) _____________________________________________________ 2 Ojo: Al final del cuadro te están dando las cuentas por cobrar del año anterior a N-2 para poder calcular el promedio Ojo= Tomar en cuenta las provisiones de cuentas incobrables si la tiene    E.O=Ventas Netas del año que se está calculando B=  Ventas netas / 360 F.F= A/B a)Días de cuentas por cobrar: análisis    Por debajo: mala gestión, si se encuentra muy por debajo del tiempo estipulado quiere decir que la empresa no está logrando financiarse con sus operaciones y necesita desesperadamente dinero, lo cual podría colocar en juego la relación con el cliente quien al disminuirse el plazo de pago se encuentra en desventaja.    Por encima: hay una mala gestión de cobro , donde se extiende el plazo cuando el dinero es necesario para la empresa , el cual no está ingresando adecuadamente, lo cual posteriormente podría traer consecuencias en el financiamiento de actividades y posibles retrasos en los pagos posteriormente. (es un ciclo , sino tengo el dinero de mis ingresos, se complica comprar y generar más ingresos)      Cercano a lo establecido (45 días): es bueno, ya que significa que la empresa esta realizando sus operaciones a tiempo de forma segura y confiable, lo cual permite obtener crecimiento , con posibilidades de ampliación mostrándose el cumplimiento de los clientes.   Adriana Acosta  b)Días de Venta de Materia Prima    E.O= Inventario inicial de materia prima e inventario final de materia prima del mismo año que se está calculando (Se suman ambos, ignorar signo negativo del final del estado operativo)  A= (( Inventario inicial M.P 2012+Inventario Final M.P 2012 )-prov. Obsolescencia) / 2 B= ( Consumo de materia prima del 2012 )/ 360 F.F= A/B b)Días de Venta de Materia Prima    Si está por debajo : quiere decir que se esta saliendo de inventario de mercancías que se tenia acumulado    Si esta por encima : se realizo una inversión adicional, dinero que no será recuperado fácilmente.    En el día mas acertado: quiere decir que se esta realizando una inversión adecuada c)Días de Venta de Productos Terminados    E.O= Inventario inicial de productos terminados e inventario final de productos terminados del mismo año que se está calculando (Se suman ambos, ignorar signo negativo del final del estado operativo)  A= (( Inventario inicial P.T 2012+Inventario Final P.T 2012 )-prov.vencimiento))/ 2 B= ( Costo de venta del 2012 )/ 360 F.F= A/B c)Días de Venta de Productos Terminados: Análisis    Si está por debajo: se esta fabricando menos cantidad de productos de lo estimados, es decir, el proceso de productos en proceso se debe agilizar para alcanzar las necesidades de la empresa.    Si está por encima: se está fabricando mayor cantidad de productos, de forma innecesaria, en este caso se utiliza dinero extra, afectando los beneficios de cada ejercicio posición que se deberá mejorar en el corto plazo, ya que no se recupera fácilmente el dinero. d)Días de Cuentas por pagar    B.G= Cuenta por pagar del año que se está calculando y del año anterior, dividiéndolo entre 2 para obtener el valor promedio Adriana Acosta   A=  (Cuenta por pagar 2012 )+(Cuenta por pagar 2013) _____________________________________________________ 2 Ojo: Al final del cuadro te están las cuentas por pagar del año anterior a N-2 para poder calcular el promedio de N-2    E.O=Compras Netas del año que se está calculando B=  Compras netas / 360 F.F= A/B d)Días de Cuentas por pagar: Análisis    Por debajo: quiere decir que anteriormente incumpliste o por tu reputación te redujeron los días para pagar    Por encima : quiere decir que no tienes dinero para pagar a tiempo y esto perjudica futuro Ver pasivos a largo plazo y activos a largo plazo, si aumentan quiere decir que usaste ese dinero para crecer sin embargo no te gestionaste de la forma adecuada para cumplir o por su parte si tu utilidad liquida aumenta cada vez en menor proporción quiere decir que no estas logrando financiarte adecuadamente y por ello tus ingresos disminuyen E)Total = SUMATORIA 2012 (Días c*c+Días M.P +Días P.T- Días c*p) Así se suma cada año respectivamente Ojo: importante restar los Días de Cuentas Por Pagar f)Ajuste=    Si los decimales son mayores que 0,20,entonces se deberán colocar los decimales que falten para alcanzar el entero    Si los decimales son menores a 0,20 entonces se escribirán iguales g) Ciclo de Caja=    Si los decimales son mayores a 0,20 entonces: TOTAL + AJUSTE    Si los decimales son menores a 0,20 :TOTAL MENOS AJUSTE OJO: En ambos casos debe dar un número entero Se recomienda: evaluar los años por separado dentro de cada ítem, tomando el valor más desproporcionado para escribir una consecuencia y una recomendación. Es necesario hacer recomendaciones sobre las cuentas por cobrar y las cuentas por pagar. Adriana Acosta  Orden para el análisis del Ciclo de Caja: 1)   Ciclo de caja    Si son positivos los resultados , la empresa necesitó dinero adicional    Si son negativos los resultados , la empresa tuvo dinero en exceso que no invirtió correctamente. 2)Días de cuentas por cobrar  , tendencia favorable o no favorable, recomendación 3)Días de producción de materia prima  , tendencia, que años son los más afectados 4)Días de venta de productos terminados , tendencia, condiciones que se vieron afectadas y como afecta esto el proceso de producción 5)Días de cuentas por pagar , tendencia análisis del crédito de los proveedores 6) Cada año por separado , reflejando su peor condición  o hablando de sus condiciones en general. 7)Recomendación final  Manufactura de Limpieza muestra un ciclo de caja (11 6 y 19) que indica que la empresa necesitó dinero adicional para la realización de sus actividades, ya que no cumplió con la planificación determinada. En el caso de los días de cuentas por cobrar  (31,20 33,08 37,15) nos indican que su gestión de cobro tiene un tendencia no favorable, que afectó la disponibilidad en la realización de su operatividad, que en el corto plazo puede verse afectada significativamente, cabe destacar que se observa un crecimiento de la cuenta a lo largo de los añosN-2 y N-1; sin embargo para el N aún no se logra alcanzar la condición planificada, de esta forma debe seguir siendo tratada la condición, es decir, en el corto plazo hasta lograr alcanzar lo esperado y mejorar la base de trabajo. Los días de producción de materia prima  (19,74 15,79 17,39) nos muestran una tendencia variable, que no ayudan a la realización de sus actividades, ya que el exceso durante el año N-2 y N no serán recuperados rápidamente, afe3ctando la disponibilidad de la empresa, En el caso de los días de venta de productos terminados  (9,98 11,87 17,07) nos muestran una tendencia creciente, que busca mejorar las condiciones de los años N-2 y N-1 en relación a la posición en el mercado que la empresa quería lograr , pero con inventarios por debajo de sus necesidades , no fue posible lograr lo esperado, afectando los niveles de producción, ya que tuvo que agilizar los procesos para lograr la planificación esperada , así mismo el esfuerzo realizado logro estabilizar las condiciones para el año N . En lo que respecta a los días de cuentas por pagar  (49,96 54,83 52,71) mantiene una tendencia variable que no alcanza por completo las condiciones requeridas para el crédito que necesita la empresa, debido al un incumplimiento de los pagos al vencimiento que motivaron a una disminución del crédito, ocasionando una mayor necesidad de disponibilidad para cubrir las exigencias de los proveedores. Adriana Acosta
We Need Your Support
Thank you for visiting our website and your interest in our free products and services. We are nonprofit website to share and download documents. To the running of this website, we need your help to support us.

Thanks to everyone for your continued support.

No, Thanks
SAVE OUR EARTH

We need your sign to support Project to invent "SMART AND CONTROLLABLE REFLECTIVE BALLOONS" to cover the Sun and Save Our Earth.

More details...

Sign Now!

We are very appreciated for your Prompt Action!

x